In Dit Artikel:

Maximale universele belastingwetgeving voor levensverzekeringen verwijst naar de Tax Equity en Fiscal Responsibility Act van 1982, Deficit Reduction Act van 1984 en de Technical and Miscellaneous Revenue Act van 1988. Samen zijn deze bekend als "TEFRA", "DEFRA" en "TAMRA." Samen geven ze aan hoe een levensverzekeringscontract kan worden gefinancierd. Overtreding van deze financieringsrichtlijnen kan ertoe leiden dat uw universele levensverzekeringscontract een aangepast kapitaalovereenkomst wordt en dat het alle belastingvoordelen van een levensverzekering verliest.

Stap

Volg de DEFRA-richtlijnen bij het financieren van uw universele levensverzekering. Aangezien DEFRA de universele levensverzekering heeft gewijzigd, uitgebreid en in wezen heeft gedefinieerd, moet u de DEFRA-wetten naleven om uw universele levensverzekeringspolis maximaal te financieren. DEFRA beschrijft iets dat "contante waardecorridietest" of "richtlijn premiumtest" wordt genoemd. De richtlijnpremie of richtlijn eenmalige premie beperkt het bedrag van de totale premie dat het contract kan accepteren op basis van de overlijdensuitkering die oorspronkelijk is gekocht.

Stap

Zorg ervoor dat u de universele levensverzekering financiert volgens Sectie 7702A van de Internal Revenue Code. In dit gedeelte wordt de "zeven betaaltest" voor uw universele levensverzekering vastgelegd. Het vereist dat de cumulatieve premies voor levensverzekeringen die u betaalt over een periode van zeven jaar tijdens het contract, de zeven premiebeperking niet overschrijden. De zeven premiebeperking wordt bepaald door de verzekeringsmaatschappij en is gebaseerd op uw leeftijd, gezondheid, geslacht en de kosten van de polis, evenals de uitkering bij overlijden.

Stap

Voorkom dat het levensverzekeringscontract een aangepast schenkingscontract wordt. TAMRA definieerde een aangepast kapitaalscontract, of MEC, als een levensverzekeringscontract dat niet voldoet aan de zevenbetaaltoets die is beschreven in paragraaf 7702A. Zodra een levensverzekeringscontract een MEC wordt, verliest het een deel van zijn belastingvoordelen. Het wordt ook behandeld als een gekwalificeerde pensioenrekening voor geldopnames. Dit betekent dat als u vóór de leeftijd van 59 1/2 geld opneemt van de geldwaardeaccount, u een boete krijgt van 10 procent van het opgenomen bedrag plus onderworpen bent aan de gewone nationale en federale inkomstenbelastingen. De opbrengst van de overlijdensuitkeringen wordt echter nog steeds beschouwd als overdraagbaar op een belastingvrije basis. Zodra uw universele levensverzekering een MEC is geworden, kan deze niet ongedaan worden gemaakt. De belastingvoordelen zijn voor altijd verdwenen.


Video: Albert Einstein's Big Idea HD Documentary (With 17 Subtitles)