In Dit Artikel:

Er zijn vier hoofdtypen van financieel risico: krediet-, rente-, markt- en liquiditeitsrisico. Deze risico's zijn van invloed op alle aspecten van financiën, waaronder beleggen in aandelen en obligaties, bedrijfsfinanciering, consumentenfinanciering en internationale handel. De risico's die zij vertonen, fluctueren over het algemeen met de economie. Tijdens een recessie zijn kredietrisico's en marktrisico's hoog. Terwijl de Federal Reserve de rente manipuleert om een ​​oververhitte economie te vertragen of om te herstellen van een recessie, is het renterisico aanwezig. Liquiditeitsrisico houdt verband met marktpercepties van toekomstig risico en het vermogen om een ​​investering snel te liquideren indien nodig.

Financiële risicotypes: zijn

Financieel risico beïnvloedt vele aspecten van de economie.

KREDIETRISICO

De mogelijkheid dat een belegging waarde verliest als gevolg van afnemende financiële kracht in het onderliggende bedrijf, wordt kredietrisico genoemd. Het standaardrisico is één component, verwijzend naar het potentieel voor een financieel verzwakte onderneming om in gebreke te blijven bij betalingen van rente en kapitaal aan obligatiehouders en een uiteindelijke ineenstorting van de onderneming, waardoor de aandelen waardeloos worden. Een hoog kredietrisico, of het nu gaat om effectenbeleggingen of consumenten- en zakelijke leningen, leidt tot hoge rentepercentages om het potentieel van te late betalingen of totale wanbetaling te compenseren.

Renterisico

Economische omstandigheden veroorzaken renterisico. Wanneer de Federal Reserve besluit dat de economie oververhit is tot een punt dat inflatie een risico is, zal het een restrictief monetair beleid invoeren. Dit bestaat uit het verwijderen van geld uit het systeem en het verhogen van de rentetarieven. Hogere rentetarieven zorgen ervoor dat de marktprijs van obligaties daalt. Wanneer de economie in een recessie verkeert, zal de Fed een expansief monetair beleid invoeren, geld toevoegen aan het systeem en de rente verlagen. Deze vorm van renterisico is vooral van invloed op banken omdat ze het geld krijgen dat ze uitlenen via depositocertificaten en spaarrekeningen. Als ze een-jaar-cd's schrijven met 8 procent en de rente snel daalt, lenen ze dat geld mogelijk uit tegen 6 procent en verliezen ze geld tot de cd's zijn afgelopen en ze die tegoeden kunnen vervangen door 4 procent of minder met nieuwe cd's. Het inflatierisico is een functie van het monetaire beleid van de Fed en kan ook worden beschouwd als onderdeel van het renterisico.

Marktrisico

Een catastrofale gebeurtenis die een marktreactie veroorzaakt, hetzij omhoog of omlaag, is een voorbeeld van marktrisico. Veranderingen in het beleid van de Fed, veranderingen in de economie, zoals blijkt uit de maandelijkse publicatie van verschillende economische indicatorstatistieken, verrassende winstmeldingen van grote bedrijven die duiden op zwakte in belangrijke sectoren en normale marktconsolidaties, zijn allemaal marktrisico's. Ze zijn van invloed op de prijs van beleggingen en zijn, afhankelijk van of u aandelen of obligaties bezit, netto short (verkocht zonder te anticiperen op een daling van de marktprijs) of lang (eigen in afwachting van een stijging van de marktprijs) uw beleggingen, u kunt verwachten dat u het marktrisico ervaart.

Liquiditeitsrisico

Sommige beleggingen, zoals particuliere aankopen van niet-handelsvoorraden, zijn niet liquide - ze kunnen niet gemakkelijk worden verkocht. Andere beleggingen, zoals zeer kleine uitgiften van beursgenoteerde aandelen, zijn niet gemakkelijk te verkopen omdat de aandelen niet dagelijks worden verhandeld, omdat niet veel mensen geïnteresseerd zijn om deze te kopen. Andere gevallen van illiquiditeit doen zich voor wanneer een bedrijf naar verluidt op de rand van een faillissement staat, een drastische gebeurtenis ondergaat of de handel wordt stopgezet vanwege een onevenwicht tussen het aantal te verkopen aandelen en het volume van de inkooporders. Liquiditeitsrisico beïnvloedt uw vermogen om snel uw effecten te verkopen en kan van invloed zijn op de prijs die u ontvangt.


Video: